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3 Cannabis-Aktien, die Sie bis 2022 reicher machen könnten

Einige Marihuana-Aktien scheinen ihre Höchststände bereits überschritten zu haben; von anderen wird erwartet, dass sie zu gegebener Zeit zur Geltung kommen. Im Folgenden sind drei Cannabis-Aktien aufgeführt, die nicht nur gute langfristige Aussichten haben, sondern auch im nächsten Jahr oder so gut abschneiden (oder weiterhin gut abschneiden) sollten.

Anleger sollten immer einen langen Zeithorizont für ihr Portfolio haben, kein Geld investieren, das sie in den nächsten drei bis fünf Jahren benötigen, und planen, Aktien für ein Jahrzehnt oder länger zu halten. Aber wir alle möchten, dass die Aktien, die wir kaufen, uns viel früher eine schöne Rendite bringen. Drei Fool-Mitwirkende glauben GrowGeneration ( NASDAQ: GRWG ), AFC Gamma ( NASDAQ:AFCG ), und Innovative Industrieimmobilien (NYSE: IIPR)sind bereit, Sie bis 2022 und darüber hinaus reicher zu machen.

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Picks, Schaufeln und Gewinne

Eric Volkman (GrowGeneration): Es gibt nicht viele Pick-and-Shovel-Aktien, die mit der Marihuana-Industrie verbunden sind, was nur einer von mehreren Gründen ist, GrowGeneration zu kaufen. Das Unternehmen ist ein Einzelhändler von hydroponischen Produkten, d. h. Produkten, die zum Anbau von Pflanzen (wie beispielsweise Marihuana) mit einem wasserbasierten System verwendet werden können, ohne dass Erde benötigt wird.

GrowGeneration bleibt seinem Namen treu, indem es aggressiv durch Übernahmen von Peer-Hydroponik-Einzelhändlern expandiert, die in der Regel relativ klein und nicht übermäßig teuer sind. Das Unternehmen ist ein serieller Erwerber; an zwei aufeinanderfolgenden Tagen im August beispielsweise gab sie den Kauf von zwei Einzelhändlern bekannt, einer mit Sitz im Bundesstaat Washington und der andere in Los Angeles.

Letzteres verleiht dem Unternehmen besonderes Gewicht, da GrowGeneration kurz darauf zwei weitere Anlagen in der Nähe der sonnigen südkalifornischen Metropole eröffnete. Es beschrieb das Paar als „die größten hydroponischen Gartenzentren in Los Angeles County“ und sie werden gut positioniert sein, um einen starken und etablierten regionalen Marihuana-Markt zu beliefern.

Die Wachstumsstrategie von GrowGeneration fällt mit einer stärkeren Legalisierung in den USA zusammen, da immer mehr Staaten den Schalter für medizinisches oder Freizeit-Marihuana umlegen. Anfang dieses Jahres haben sowohl New York als auch New Jersey den Freizeittopf legalisiert, und GrowGeneration wird mit Sicherheit solche Neuankömmlinge für Filialstandorte ansprechen – wie kürzlich in Massachusetts durch den Erwerb eines Ladens namens Aquarius Hydroponics.

Die wachsende Präsenz des Unternehmens, kombiniert mit organischem Wachstum in einer aufstrebenden Branche, hat die Ergebnisse von GrowGeneration wirklich entsaftet. Im zweiten Quartal stieg der Umsatz im Vergleich zum Vorjahr um 190 % (auf fast 126 Millionen US-Dollar), angetrieben durch den um 60 % höheren Umsatz im selben Geschäft.

Und wie ein gutes Pick-and-Shovel-Unternehmen ist GrowGeneration profitabel (während viele Konkurrenten im Marihuana-Sektor weiterhin Verluste verzeichnen). Der Nettogewinn dieses Quartals betrug 6,7 Millionen US-Dollar, eine große Verbesserung gegenüber dem Vorjahresergebnis – was zufällig ein weiterer Gewinn von fast 2,6 Millionen US-Dollar war. Tatsächlich schreibt das Unternehmen seit über einem Jahr konsequent schwarze Zahlen.

Vor einigen Monaten war GrowGeneration aus diesen Gründen eine heiße Aktie. Seitdem hat es etwas an Glanz verloren, da die Entkriminalisierungs- / Legalisierungsbemühungen sowohl auf Bundes- als auch auf Bundesebene in den USA ins Stocken geraten sind. Was auch nicht geholfen hat, war die relativ vorsichtige Prognose des Unternehmens für das Gesamtjahr 2021.

Aber es gibt eine sehr breite öffentliche Unterstützung für die Liberalisierung des Marihuana-Gesetzes. Auch die Faktoren hinter dieser gedämpften Orientierung (Inflation mit Auswirkungen auf die Bautätigkeiten, Genehmigungen für langsame Spaziergänge in neuen Bundesstaaten mit Freizeitrecht) sind nur potenzielle kurzfristige Hemmnisse für den Betrieb. In diesem Jahr sieht die Aussicht für das Geschäft von GrowGeneration extrem gut aus, und die angeschlagenen Aktien sind jetzt unwiderstehlich günstig zu besitzen.

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Dieses Unternehmen wird bezahlt, um anderen beim Wachstum zu helfen

Alex Carchidi (AFC-Gamma): Weil Cannabis ist noch nicht staatlich legalisiert In den USA kann es für Marihuana-Unternehmen schwierig sein, das Kapital zu beschaffen, das sie für ihr Wachstum benötigen. Hier kommt Advanced Flower Capital (AFC) Gamma ins Spiel. Das Unternehmen vergibt Kredite an Cannabisunternehmen, die anderswo keine Finanzierung finden können, und verwendet ihre Immobilien als Sicherheit, um das Darlehen abzusichern. Dann gibt es das Kapital der Anleger zurück, indem es eine Dividende zahlt.

Das Wichtigste an AFC ist, dass es eher ein Immobilienfonds ist als ein traditionelles Cannabisunternehmen. Allein im letzten Quartal hat es neue Deals im Wert von 119,2 Millionen US-Dollar abgeschlossen, und es warten noch rund 855 Millionen US-Dollar an potenziellen Krediten in den Startlöchern. Das Management strebt an, neue Kredite mit Bruttorenditen von 12 % bis 20 % zu vergeben, und alle ausstehenden Kredite werden bis Mitte 2026 fällig. Unter der Annahme, dass diese potenziellen Kredite den niedrigeren Zielwert des Managements erreichen und alle am Ende ausgezahlt werden, könnte das Unternehmen schließlich bis zu 102,6 Millionen US-Dollar allein an Zinseinnahmen erzielen.

Solange die Vorschriften für das Investmentbanking für die Cannabisindustrie streng bleiben, wird AFC eine feste Kundschaft haben. Da die Einnahmen aus seinen besicherten Krediten sehr zuverlässig sind, ist die Dividende von AFC ziemlich sicher. Die Aktie hat derzeit eine Forward-Dividendenrendite von 8 %, was bedeutet, dass sie eine großartige Möglichkeit sein könnte, den Cashflow aus Ihrem Portfolio zu ergänzen.

Darüber hinaus hat AFC kürzlich seine Dividende um 13,2 % erhöht, und weitere Erhöhungen könnten auf dem Weg sein, da sich sein Kreditbuch im Laufe der Zeit ausweitet. Um dies zu tun, muss es natürlich möglicherweise neue Aktien ausgeben – oder es kann sich einfach auf die Aufzinsungsrendite seiner Kredite verlassen.

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Eine Pot-Aktie, die gewinnt, egal was passiert

Rich Duprey (Innovative Industrieimmobilien): Sie müssen die Position von Innovative Industrial Properties bewundern, wenn es um Marihuana-Aktien geht, die jahrelang profitieren sollten, unabhängig davon, ob Marihuana auf Bundesebene legalisiert ist. Tatsächlich wird es durch den aktuellen Rechtsstatus von Marihuana ermächtigt.

Als Immobilien-Investment-Trust ist Innovative Industrial eine Finanzierungsquelle für zahlungsunfähige Pot-Unternehmen, die von traditionellen Geldquellen abgeschottet sind. Im Rahmen seines Sale-Leaseback-Programms erwirbt der REIT für medizinisches Marihuana Anbau- und Verarbeitungsanlagen gegen Barzahlung im Rahmen langfristiger Pachtverträge (durchschnittlich fast 17 Jahre). Anschließend stellt es den Cannabisunternehmen jährliche Mieterhöhungen in Rechnung und erhebt Immobilienverwaltungsgebühren.

Wenn Cannabis auf Bundesebene legalisiert ist, sitzt Innovative Industrial immer noch im Catbird-Sitz. Erstens stellen diese langfristigen Mietverträge sicher, dass das Unternehmen über Jahre hinweg einen stetigen Strom von Einnahmen erzielen wird, und es hat bereits Beziehungen zu einigen der größten Multi-State-Betreiber der Branche aufgebaut, die die Vereinbarung nicht ohne weiteres aufgeben werden, selbst wenn sie könnten.

Schauen Sie sich nur an, wie gut Casino-REITs abschneiden, da sie Resort-Betreibern Zugang zu Bargeld geben, ohne sich um den Besitz und die Verwaltung der Immobilie kümmern zu müssen. Casino-Unternehmen können sich auf das konzentrieren, was sie am besten können – ein Casino zu betreiben – und dasselbe gilt für Pot-Unternehmen: Sie können sich auf ihre Stärken konzentrieren, hochwertiges Marihuana zu produzieren.

Kleinere Pot-Aktien werden, selbst wenn sie Zugang zu traditionellen Finanzierungskanälen haben, immer noch einen größeren Finanzbedarf haben, als Banken decken können. Eine Vereinbarung mit Innovative Industrial ist nach wie vor in ihrem besten Interesse.

Anleger können für das Festhalten am REIT finanziell belohnt werden. Wie REITs in anderen Branchen muss Innovative Industrial mindestens 90 % seiner Gewinne als Dividende an die Aktionäre ausschütten. Es hat die Auszahlung seit dem Börsengang im Jahr 2016 um das 11-fache erhöht und seinen Wert vervierfacht.

Die Dividende von 5,60 US-Dollar pro Aktie beträgt derzeit 2,4 % pro Jahr, mehr als die S&P 500 aktueller Durchschnitt von 1,3 %. Kurz gesagt, Innovative Industrial Properties ist leicht eine Aktie, die Sie bis 2022 und darüber hinaus reicher machen kann.



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